重生校花凶猛

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第五百三十二章 意外打击(2/3)

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资俩大体系资金的资产,贷款找永祥,融资看基石,这基本上是张如金的套路了。

何况现在中鑫国际香江龙工厂这边现金流还不错,去年盈利了20多亿美元,今年前三季度已经达到了去年的水平,第四个季度还没有结束,预测应该有七八亿美元的盈利。

所以15台套的主设备十多亿美元还是可以负担得起。而且不是现在就全额付款,只需要支付一定数额的定金而已。

然而主设备不仅仅是al,其它厂家也有,所以张如金这一阵忙活,前前后后还是花了二十多亿美元锁定了这一批配套的关键主设备。

至于其他一些可以从老生产线上继续重用的设备,张如金就不着急买新的了,实在不行到时候就从老产品线升级,22n和14n制程工艺上的好多设备也能够继续用到7nm制程。

柳若依的这个提前消费,牵一发而动全身。

消息传出去后,让ss公司又是一顿鸡飞狗跳,他们完全不理解柳若依的忧虑,而是判断中鑫国际和ams在继续增加高阶产能。

换句话说,中鑫国际和ams在继续挑起存储器领域的产能“军备竞赛”。

一旦得出了这个结论,ss公司那边立刻就同海力士的新控股股东sk达成了一致,双方妥协以海力士溢价百分之三十的对价进行双方换股兼并!

这个结果虽然两方面都不太满意,股民也议论纷纷,但是在当前,李泰熙认为是最好的解决方案了,他必须脱坑在普通存储器产能领域的竞赛,用海力士的产能压倒ams+中鑫国际的普通产能后,在高阶产能方面进行扩张。

所以al那边非常惊讶地看到了来自东方的俩张超级大订单。中鑫国际预订了15台套最新型号的设备,ss公司也不甘示弱地预订了18台套同类型设备!

这俩订单几乎已经用掉了al俩年后的产能!

这些东方的疯子!

al总裁一边嘴里骂着,一边非常欣喜地开始安排未来俩年的产能计划,这里面几万个零配件可是来自世界各地,需要将这些零配件订购到手都要花半年以上,所以不要怪供应期久,实在是这活儿就是一个稀有客户的定制产品,好多还需要手工打磨,想快都快不起来的。

tms那边收到消息反应慢了一点,等反应过来ss公司那边都下单锁定了。

这下tms就有点被动了,总裁急得团团转,2014年的产能几乎被预订大半,剩下的货源极少了,要大批量预订只能再推迟一年到2015年去了。

这不是就要晚于竞争对手一年了吗?tms总裁想到高阶制程落后竞争对手一年的时间,脸色几乎都要绿了。

他还没有想到竞争对手居然如此狠毒,直接在上游垄断了关键设备的货源。

柳若依根本没有想到自己的一时间心血来潮,居然引发了如此难以预料的效果。

不经意间已经将竞争对手陷于进退两难的境地。

...

2012年底,钱德勒已经完成了巴西电信运营商市场的分析考察工作,为电盈提供了一个并购建议报告。

“oi电信公司是一个不错的并购对象,因为2年前他们错位的收购了一个不该收购的对象,导致自己巨额债务缠身,现在大约300亿巴西雷亚尔(约79亿美元)的债务。”

“oi电信公司在巴西电信市场上,所占份额为百分之十八点七,用户数4773.7万户,基础设施建设得很不错,有4600万移动用户容量的无线系统、以及1400万条固定电话线以及500万条宽带网线。”

“现在的控股股东持有大概百分之二十二oi股份,以现在的价格来说,这部分股价现值是200亿巴西雷亚尔(约53亿美元),另外大债主是持有250亿巴西雷亚尔(约66亿美元)未偿付债券。”

“整体来说,可以制定一个包括承债收购计划,以oi现值236亿美元为基础,由于去掉债务现值只有大约157亿美元。我们可以设计收购控股股东手里的200亿巴西雷亚尔股份和大债主手里的250亿巴西雷亚尔未偿付债券,然后将债务转换成为oi的股份,合计大约是百分之七十五oi重组后的股份,等于是花费450亿巴西雷亚尔(约119亿美元)来获得oi电信公司的绝对控股权。”

钱德勒显然对于oi研究很是深入。对于设计的收购方案也是考虑了各方的利益关系。

“对于oi来说,现在债务缠身,如果任由300亿巴西雷亚尔的债务发展下去肯定是只有破产一条路了,现在他们的营收一年不过是140多亿美元,毛利不超过10亿美元,如果背负300亿巴西雷亚尔债务下来,基本上很难翻身。”

“而新的并购案后,oi债务一下子削减到了50亿巴西雷亚尔,不过是区区13亿美元,一下子就可以让oi轻装上路,原来这些股东名义上是有150亿美元市值,其实已经资不抵债,大债主们要求将百分之九十五的股份进行债转股,相比之下,这个方案只是要求拿走百分之七十五的股份,对于原来的股东已经大大让步。”

“最重要的是,原来股东手里不值钱的股份现在变得值钱起来,只要恢复盈利水平,oi电信的股价肯定有一轮飙升期,至少比原来手里名义上的市值,实际上根本卖不出去好太多。”

控股股东的百分之二十二股份能够以市价直接脱身火海,对于他们来说是一件好事情,而债主方面能够原价值收回投资,同样谢天谢地了。这笔债务转换成为百分之五十三左右的股权,比起原来债主

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